美聯儲放鷹，道指跌超千點，標普創2001年來最大降息日跌幅，比特幣狂瀉超6000美元，黃金跳水

2024年12月18日 17：39 市場資訊

資料來源：新浪財經

來源：華爾街見聞

道指十連陰、創1974年來最長連跌日，標普跌近3%，納指跌超3%; 特斯拉跌超8%領跌科技巨頭，晶元股指跌近4%，博通跌近7%，英偉達盤中漲近5%後轉跌; 本財季指引遜色的美光科技盤后跌超10%。 美聯儲猛砍降息預期，市場擔心聯儲不會很快繼續降息，美元指數漲超1%至兩年新高，離岸人民幣一度跌400點、失守7.32至一年低位;美債收益率拉升;黃金盤中跌超2%至一個月新低。 原油沖高回落，美油盤中漲近2%，美聯儲降息后逐步抹平漲幅。

美聯儲如期降息25基點，上調未來政策利率預期和通脹預期，預計明年僅降息兩次共50基點，低於此前預期，鮑威爾“放鷹”稱美聯儲對降息持謹慎態度，強調必須看到新的抗通脹進展，有官員投票反對降息，美債收益率和美元上漲，非美貨幣、金價和美股跳水，道指一度跌超1100點，難逃十日連跌命運，為1974年來最長連跌天數。

歐元區方面，歐元區11月CPI終值2.2%低於預期，支援歐央行降息。 歐央行已降息四次，上周暗示2025年可能進一步降息，因為通脹有望回歸2%目標，同時經濟增長依舊疲軟，但在不確定性加劇情況下，未預設具體利率路徑，首席經濟學家Philip Lane週三重申了這一資訊，認為保持靈活性是審慎的做法。

受車用燃油價格推動，英國通脹率升至八個月高位，11月CPI同比增2.6%，超央行2%目標，加劇高通（150.4， -2.65， -1.73%）脹與低增長並存的滯脹擔憂，倫敦租金漲幅也創紀錄。 英國面臨國內外通脹風險，市場削減降息押注，預期本週四英央行將利率維持在4.75%不變，料明年將謹慎降息49基點，遠低於週一時的超過70基點，英鎊兌美元短線走低。 摩根士丹利（120.5， -0.54， -0.45%）預計英國央行將在2025年2月才會開始降息。

美聯儲大幅上調了通脹和利率預測，但失業率基本保持不變

此前市場期待美聯儲明年繼續大幅降息，進一步推動美股上漲，但美聯儲謹慎態度引發美債收益率飆漲，10年期國債收益率一度漲超4.50%，對股市構成壓力。 美聯儲點陣圖+經濟預期概要發佈后，避險情緒急劇升溫，美股跳水並收於日低附近，刷新日低時，道指跌近1150點、標普跌逾3%、納指跌超3.8%、小盤股指跌超5%。 特斯拉狂洩超8%，美光科技財報出爐，盤后一度跌超17%：

• 美股三大指數齊跌。 標普500指數收跌2.95%。 與經濟週期密切相關的道指收跌2.58%或1123點。 科技股居多的納指收跌3.56%。 納指100指數收跌3.6%。 衡量納指100科技業成份股表現的納斯達克（19372.7681， -19.92， -0.10%）科技市值加權指數（NDXTMC）收跌3.51%。 對經濟週期更敏感的羅素2000小盤股指數收跌4.39%。 恐慌指數VIX收漲74.04%，報27.62。

小盤股指最低跌超5%，納指遭遇自7月套利交易大崩盤以來最差一天

• 美股行業ETF全線潰敗，銀行業ETF跌超5%。 區域銀行ETF收跌5.19%，銀行業ETF跌5.02%，可選消費ETF跌超4.5%，網路股指數ETF跌約4.1%，科技行業ETF、半導體ETF、全球科技股指數ETF也至少跌超3.1%，日常消費品ETF和醫療業ETF至少跌超1.3%。

• “科技七姐妹”普跌。 （1）特斯拉收跌8.28%，投行Wedbush和瑞穗的分析師均將特斯拉目標價上調至515美元，較當前水準高出逾7%，是華爾街分析師給出的最高目標價。 （2）亞馬遜（223.29， 2.77， 1.26%）收跌4.6%。 （3）微軟（437.03， -0.36， -0.08%）收跌3.76%，據分析公司估計，微軟今年購買了48.5萬個英偉達的Hopper晶元，遠遠領先於Meta的22.4萬個、位元組跳動的23萬個、 騰訊的23萬個、亞馬遜的19.6萬個、谷歌（189.7， -0.45， -0.24%）的16.9萬個。 分析認為，前兩年英偉達的GPU供不應求，微軟的晶元庫存使它在構建下一代人工智慧系統的競爭中佔據了領先地位。 （4）谷歌A收跌3.59%。 （5）蘋果（249.79， 1.74， 0.70%）收跌2.14%，停止2022年前後開始打造iPhone硬體訂閱服務的嘗試。 （6）Meta收跌3.59%。 （7）英偉達漲超4.8%後收跌1.14%，花旗維持對英偉達的“買入”評級，並將其目標價定為175美元，意味著英偉達還有約34%的潛在上升空間。 預計到2028年，AI加速器的總市場規模（TAM）將達到3800億美元。

科技七姐妹全線下挫

• 晶片股普跌。 費城半導體指數收跌3.85%。 行業ETF SOXX收跌3.7%。 英偉達兩倍做多ETF收跌2.37%。 Wolfspeed收跌7.39%，博通收跌6.91%，邁威爾科技收跌6.21%，英特爾（19.06， -0.24， -1.24%）收跌5.58%，Arm控股收跌4.37%。 美光科技收跌4.33%，第一財季營收符合預期，下季展望明顯不佳，盤后一度暴跌超17%。 安森美半導體收跌4.15%，科磊收跌3.68%，高通收跌3.08%，AMD（118.88， -2.53， -2.08%）收跌2.89%， 台積電（194.64， -0.92， -0.47%）收跌2.54%，阿斯麥收跌2.14%。
• AI概念股普跌。 BigBear.ai 收跌7.94%，Serve Robotics收跌15.23%，BullFrog AI收跌12.4%，超微電腦收跌4.64%，C3.ai收跌7.4%，CrowdStrike收跌7.24%，Palantir收跌3.87%，甲骨文（168.79， 3.38， 2.04%）收跌2.53%，Salesforce收跌3.81%，首席執行官Marc Benioff表示，集團計劃增聘2000名員工，以專注銷售人工智慧相關產品，較他上月提及的人數增加一倍，而英偉達持股的SoundHound AI收漲7.5%。
• 中概股普跌。纳斯达克金龙中国指数收跌2.41%。ETF中，富时中国3倍做多ETF（YINN）收跌5.99%，中国科技指数ETF（CQQQ）收跌1.51%，德银嘉实沪深300指数ETF（ASHR）收跌1.22%，中概互联网指数ETF（KWEB）收跌2.26%，富时中国3倍做空ETF（YANG）收涨6.06%。富时A50期指连续夜盘收跌0.87%，报13371.000点。
• 熱门中概股中，房多多12.53%，老虎证券收跌8.66%，极氪收跌6.13%，蔚來收跌4.85%，知乎收跌4.17%，携程网收跌4.15%，B站收跌3.58%，小鵬汽车收跌2.8%，阿里巴巴收跌2.47%，名創優品收跌2.44%，網易(91.81, 0.41, 0.45%)收跌2.38%， 京東收跌2.23%，百度(85.58, -2.77, -3.14%)收跌2.03%，拼多多收跌1.04%，而理想汽车收漲1.61%。YY(36.89, -0.16, -0.43%)>歡聚时代（JOYY，股票代码YY）ADR收跌5.44%，对标卖空者香橼的Hunterbrook Capital宣称做空。
• 加密货币概念股普跌。加密货币“妖股”优点互动收涨66.67%，Riot Platforms收跌14.46%，Bitdeer Technologies收跌8.58%，嘉楠科技收跌12.79%。加密数字货币交易所巨头Coinbase收跌10.2%，BTC Digital收跌4.67%，“比特币持仓大户”MSTR收跌9.52%，公司创始人Michael Saylor表示，公司准备必要时启动新的比特币购买计划，并打造更聪明的杠杆策略。他拒绝评论是否见过特朗普，但表示若公司要求，愿意留在顾问委员会。
• 量子计算概念股涨跌各异，昆腾飙涨超150%。Quantum Corporation（QMCO）收涨153.04%，Quantum Computing（QUBT）涨52.95%，D-Wave Quantum（QBTS）涨6.67%，霍尼韦尔(226.88, 0.02, 0.01%)（HON）则收跌2.69%，IBM(223.92, 3.75, 1.70%)跌3.84%，Rigetti Computing（RGTI）跌3.95%，IonQ（IONQ）跌14.46%。
• 其他重点个股中：（1）兴登堡宣称，沽空支付类金融科技公司Sezzle（SEZL），公司因波动性过大而触发盘中临时停牌，暂停交易前跌幅21.32%。（2）Oklo收跌3.77%，Sam Altman持股的核电初创公司Oklo和数据中心运营商Switch希望，到2044年部署一系列12 GW的新核反应堆。Oklo将负责开发、修建、运营这些小型核电站，并通过电力购买协议销售给Switch。

投資者等待美聯儲降息決策，歐股週三小幅收高，多國股指上漲。 英國通脹數據公佈后，股指漲幅收窄至0.05%。 日產最大股東、法國車企雷諾收漲5.2%，報導稱雷諾與本田正在談判合併，而日產稍早前在周三亞盤漲超20%，創逾40年來最佳單日表現。 瑞士食品製造商雀巢宣佈將在美國推出一系列有助於抑制食慾的蛋白質飲料后，股價一度跌1.8%。 裕信銀行宣佈在德國商業銀行的持股比例已提高至28%左右：

• 泛歐STOXX 600指數收漲0.15%，報514.43點。 歐元區STOXX 50指數收漲0.30%。 富時泛歐績優300指數收漲0.13%。
• 德國DAX 30指數收跌0.02%。 法國CAC 40指數收漲0.26%。 義大利富時MIB指數收漲0.25%。 荷蘭AEX指數收漲0.34%，英國富時100指數收漲0.05%。 西班牙IBEX 35指數收漲0.26%。

美國原油庫存下降推動美油刷新日高漲近2%，但美聯儲暗示降息步伐放緩抑制油需前景，拖累油美油尾盤轉跌至70美元下方：

• 美油：WTI 1月原油期貨收漲超0.7%，報70.58美元/桶。 美油美股早盤時最高漲近1.9%上逼71.40美元，尾盤轉跌超0.1%至70美元下方。
• 布油：布倫特2月原油期貨收漲近0.3%，報73.39美元/桶。 布油美股早盤時最高漲近1.4%升破74.20美元，尾盤跌超0.5%下逼72.80美元。
• 美國能源資訊署（EIA）數據顯示，美國上周EIA原油庫存下降93.4萬桶，降幅低於分析師預期的159.729萬桶，前值減少142.5萬桶。 多家華爾街機構重新審視油價悲觀預期。 麥格理等機構認為，今年即將結束，原油庫存僅小幅增長，且預計OPEC+和美國產量不會大幅增加，市場對油價明年的悲觀預期需要重新評估。 很少有交易員願意在每桶70美元處做空布倫特原油，因為這個價格在基本面和技術面都有支撐。 麥格理仍然預測明年將供應過剩，但表示如果油價未能跌破70美元，空頭觀點將受質疑。 在麥格理之前，摩根士丹利已上調油價預期，其他機構也警告供應過剩擔憂過度。
• 天然氣：美國1月天然氣期貨收漲近2%，報3.3740美元/百萬英熱單位。 TTF基準荷蘭天然氣期貨跌2.55%，報40.850歐元/兆瓦時。 ICE英國天然氣期貨跌2.72%，報101.450便士/千卡。

原油價格因鷹派立場而下滑，WTI原油價格回落至70美元附近

美元和美債收益率攜手走高，拖累金價週三跌逾2%，現貨金最深跌至2590美元下方至一個月最低：

• 黃金：COMEX黃金期貨尾盤跌2.25%，報2602.20美元/盎司。 美聯儲決議聲明公佈后，現貨黃金直線跳水跌超2.3%至2590美元下方。
• 白銀：COMEX白銀期貨尾盤跌3.54%，報29.825美元/盎司。 美聯儲決議聲明公佈后，現貨白銀直線跳水跌超3.9%下逼29.30美元。

金價跌逾2%至一個月最低

• 倫敦工業金屬漲跌不一，倫鋅收跌超1%：倫銅收漲39美元，報9028美元/噸。 COMEX銅期貨跌1.40%，報4.0885美元/磅。 倫鋁收跌14美元，報2528美元/噸。 倫鋅收跌40美元，報2995美元/噸。 倫鉛收跌4美元，報1982美元/噸。 倫鎳收漲5美元，報15508美元/噸。 倫錫收漲69美元，報29116美元/噸。 倫鈷收平，報24300美元/噸。
• 紐約可哥期貨漲穿1.2萬美元，刷新歷史高位至12636美元，漲幅一度達到7.4%。 倫敦可哥漲約6%，一度破萬創歷史新高。 由於乾旱天期威脅到可哥樹的生長情況，投資者越來越擔憂象牙海岸當前年度的產量下降風險。

以下為日期：12月18日23：30以前更新內容

投資者還將密切關注即將公佈的美聯儲經濟預測摘要和美聯儲主席鮑威爾的新聞發佈會，尋找未來幾個月的降息線索。 市場普遍預計，在通脹依然頑固的情況下，美聯儲將壓低降息預期。 Baird分析師預計，週三鮑威爾鷹派言論可能會引發股市拋售。

週三，道指小幅上漲，納指和標普500基本持平：

• 美股三大指數盤中一度齊漲。 標普500指數跌超0.1%后漲超0.1%。 與經濟週期密切相關的道指一度漲近0.4%或164點。 科技股居多的納指跌超0.3%后漲超0.1%。

• 行業ETF美股盤初多數上漲，區域銀行ETF漲超0.7%，銀行業ETF和半導體ETF漲超0.6%，網路股指數ETF則跌約0.3%，可選消費ETF跌0.76%。
• “科技七姐妹”多數下跌。 特斯拉跌超3.9%后抹平多數跌幅，投行Wedbush和瑞穗的分析師均將特斯拉目標價上調至515美元，較當前水準高出逾7%，是華爾街分析師給出的最高目標價。 微軟一度跌超1.8%，谷歌A一度跌近1.1%，蘋果一度跌超0.8%，亞馬遜幾乎抹平盤初跌超0.8%的跌幅，Meta跌超0.4%後漲近1%，英偉達一度漲超4.1%，花旗維持對英偉達的“買入”評級，並將其目標價定為175美元，意味著英偉達還有約34%的潛在上升空間。 預計到2028年，AI加速器的總市場規模（TAM）將達到3800億美元。

• 晶片股普漲。 費城半導體指數一度漲超1.5%。 英偉達兩倍做多ETF一度漲超8.1%。 阿斯麥一度漲超2.7%，Wolfspeed一度漲超6.5%，美光科技一度漲超3%，而博通一度跌近3%。
• AI概念股漲跌不一。 英偉達持股的SoundHound AI一度漲超15.6%，Palantir一度漲超3.8%，而Serve Robotics一度跌超7%，超微電腦一度跌超2.3%。 Salesforce跌超0.7%後漲超0.5%，首席執行官Marc Benioff表示，集團計劃增聘2000名員工，以專注銷售人工智慧相關產品，較他上月提及的人數增加一倍。
• 中概股普跌。 納斯達克金龍中國指數一度跌超0.7%。 熱門中概股中，房多多一度跌超4.2%，知乎一度跌約3.4%，而理想汽車一度漲超3.5%，大全新能源（17.4， -0.18， -1.02%）一度漲超3.2%。 歡聚時代（JOYY，股票代碼YY）ADR一度跌超10.6%，（對標賣空者香櫞的）Hunterbrook Capital宣稱做空。

以下為22：00以前更新內容

全球市場關注焦點轉向美聯儲今晚的政策會議，市場普遍預期美聯儲將降息25個基點，但由於美國通脹數據好於預期水準，分析預計美聯儲降息路徑將在2025年放緩。 歐洲股市普漲，美國股指期貨小幅走高。

美國股指期貨小幅走高，標普500期貨漲0.14%，納指期貨漲0.14%，道指期貨漲0.18%。

歐洲斯托克50指數開盤漲0.1%，德國DAX指數平開，英國富時100指數漲0.2%，法國CAC 40指數漲0.1%。

在岸人民幣兌美元日期：16：30官方收報7.2856，較上一交易日官方收盤價跌16點，較上日夜盤收盤跌16點。

英鎊兌美元走低，報1.2689。

現貨黃金小幅上漲，現報2648.23美元/盎司。

美國股指期貨小幅走高，標普500期貨漲0.14%，納指期貨漲0.14%，道指期貨漲0.18%。

英鎊兌美元走低，報1.2689。 今日公佈的英國11月通脹飆升至八個月來的新高。

現貨黃金小幅上漲，現報2648.23美元/盎司。