2026年08月06日16:24 環球市場播報
資料來源：新浪財經
當地時間8月5日，美國銀行( 63 , -0.25 , -0.40% )執行長布萊恩·莫伊尼漢在接受媒體採訪時指出，近期聚焦人工智慧領域的對沖基金「態勢感知」（Situational Awareness）因槓桿投資失利瀕臨崩潰，此事件已對沖資金驅動的金融市場敲響了警鐘。
「態勢感知」基金由利奧波德·阿申布倫納（Leopold Aschenbrenner）創立。自2024年成立以來，受人工智慧概念熱潮推動，該機構資產規模一度膨脹至450億美元，並高槓桿重倉韓國SK海力士等人工智慧硬體供應商。然而，受上月科技股整體回檔影響，該基金面臨美國銀行、高盛( 1032.58 , -27.80 , -2.62% )及摩根大通( 356.3 , -2.94 , -0.82% )等多家主要經紀商的巨額交易要求，緊急追加交易通道在大部分市場上下跌。這種被迫清倉不僅加劇了該基金本身的資金斷裂危機，更一度引發資本市場對人工智慧板塊遭集中拋售的恐慌。
上週四，美國大型投資機構城堡投資公司（Citadel）介入並接盤了該基金拋售的大部分資產，使其得以獲取資金償還相關券商貸款。隨著接盤消息傳出，市場擔憂情緒緩解，多隻人工智慧基礎設施類股票隨即大幅反彈。
針對此次由高槓桿引發的市場劇烈波動，莫伊尼漢強調，資產估值虛高與金融體系內槓桿率持續攀升的現狀必須引起業界高度警覺。他指出，在經歷股市前期大幅上漲後，華爾街大型金融機構在繼續爭奪對沖基金融資業務的同時，正重新評估高槓桿投資公司的風險敞口，業界目前傾向於適度收緊信貸審核與核保標準。此外，莫伊尼漢重申，即便沒有城堡投資公司的外部資金注入，美國銀行在此次風波中的各項風險敞口依然處於安全可控狀態。
